Обзор биржи BitMEX

Криптовалютная биржа BitMEX — одна из лидирующих площадок по суточному объему торгов Биткоином. Ежедневно здесь торгуется сделки на миллиарды долларов США. Основной аудиторией биржи скорее всего являются профессиональные трейдеры, но не по причине сложности регистрации на бирже и получения возможности участия в активном трейдинге, а исключительно ввиду сложно использования интерфейсе биржи. Да и сама логика ее работы довольно сложна для понимания обычного холдера крипты или начинающего трейдера. И это не спроста

История биржи BitMEX

Биржа BitMEX была запущена в 2014 году бывшим трейдером Citibank Артуром Хейсом, а также Сэмюэлем Ридом и Беном Дело. Штабквартира BitMEX и ее команда располагаются в Гонконге. Официальный сайт биржи BitMEX — www.bitmex.com

Холдинг, управляющий платформой, носит название HDR Global trading Limited, зарегистрирован он на Сейшельских островах. Стоит отметить что компании, деятельность которых так или иначе связана с блокчейном, часто выбирают Сейшелы, в связи с лояльностью местного налогового законодательства.

BitMEX — это маржинальная торговая платформа. Это означает, что пользователи получают возможность торговать заемными средствами. Маржинальная торговля не под силу всем трейдерам и может оказаться очень рискованной. Особенно в случае с BitMEX, где размер плеча может быть установлен до 100х.

BitMEX также предлагает отсроченные сделки на криптовалюты — контракты на фьючерсы. Фактически, пока крупнейшие фондовые игроки не стали активно предлагать фьючерсы на биткойн, BitMEX была первой крупной биржей использующей фьючерсы.

Одним из главных преимуществ маржинальной торговли является то, что она позволяет трейдеру зарабатывать на падении цены актива, продавая его с помощью «короткой»/SHORT позиции.

Еще одна отличительная особенность BitMEX заключается в том, что платформа не принимает депозиты в фиате. Депозиты принимаются исключительно в BTC, вывод средств осуществляется тоже только в BTC. В настоящее время это не является серьезной проблемой, поскольку большинство пользователей имеют надежный способ обмена на фиатные валюты. Популярные авторитетные биржи, позволяющие проводить операции с фиатными валютами: Bitstamp, Coinbase и Poloniex.

BitMEX также отличается от других крупных бирж, например от Binance, тем, что все позиции торгуются только в паре с Bitcoin. Суммируя все вышесказанное, BitMEX — это платформа для трейдеров, а не для инвесторов, которые проводят сделки на долгосрочную перспективу.

Поддерживаемые пары на бирже BitMEX

На BitMEX имеется возможность торговли 8 различными криптовалютами:

Bitcoin (BTC), Ethereum (ETH), Litecoin (LTC), Ripple (XRP), Cardano (ADA), Bitcoin Cash (BCH), EOS (EOS), Tron (TRX).

Бессрочные свопы и фьючерсы

У BitMEX есть два типа производных активов, с помощью которых можно торговать. Это инструмент, называемый «Perpetual Swap» — бессрочный своп и «plain vanilla futures» простой фьючерс.

Что такое своп?

Своп – это бессрочный контракт на биткоин (BTC), который обозначается XBT (такую маркировку ввели на платформе BitMEX). XBT равен BTC. Полное обозначение контракта на бирже и на платформе Tradingview – XBT/USD. 1 контракт равен 1$.

Что значит – контракт бессрочный? Это значит, что у него нет времени экспирации (экспирация — исполнение обязательств по срочным контрактам) и позиция удерживается на любой отрезок времени — 5 минут, день, месяц или год. В качестве базовой цены контракта по XBT/USD используется индекс BitMEX. Это равновзвешенный индекс, использующий цены XBT/USD на биржах Bitstamp и GDAX в USD, в равных долях (по 50%).

Рассмотрим фьючерсы. Фьючерсный контракт является производным финансовым инструментом. Это договор купли-продажи базового актива: товара, валюты или другого продукта по заранее определенной цене в указанное в будущем время. По истечении срока фьючерсы исполняются либо поставкой базисного актива (поставочные фьючерсы), либо наличными (расчетные фьючерсы).

Маржинальная торговля на бирже BitMEX

Криптобиржа BitMEX пользуется популярностью у трейдеров по всему миру из-за возможности торговать заемными средствами. Например, в случае с Bitcoin у пользователей есть возможность использовать кредитное плечо до 100x.

Это максимальное плечо, которое можно использовать на платформе, другие активы имеют меньший размер левереджа. Ниже приведены максимально возможные кредитные плечи других монет:

• Ripple (XRP): 20x
• Litecoin (LTC): 33x
• Ethereum (ETH): 50x
• Bitcoin Cash (BCH): 20x
• Cardano (ADA): 20x
• EOS (EOS): 20x
• Tron (TRX): 20x

BitMEX позволяет использовать два вида маржинальной торговли: изолированная маржа и кросс-маржа.

В случае изолированной маржи вы можете выбрать сумму денег в своем кошельке, которая должна использоваться для обеспечения позиции после того, как вы поместили ордер. С другой стороны, кросс-маржа будет предполагать, что все средства, которые у вас есть на вашем счете, предназначены для обеспечения левереджа.

Само собой, вы должны использовать большое плечо и кросс-маржу, только если уверены в том, что делаете. Это связано с печально известным многими трейдерами «Margin Call».

В случае с BitMEX, «Margin Call» выполняется автоматическими и будет использовать либо все доступные средства, которые находятся на счете, либо ликвидировать позиции.

Комиссии BitMEX

Комиссионные сборы оказывают большое влияние на прибыльность сделок. Это особенно важно для игроков с большими депозитами.

Комиссии в BitMEX работают немного по-другому в отличие от других бирж, учитывая, что торговля происходит производными финансовыми инструментами. Таким образом, существуют 2 вида комиссий: «maker» и «taker». «Maker» используется, когда пользователь делает заказ, и «taker», когда исполняет.

Что это значит?

Если вы «taker», то вы закрываете ордер, который уже находится в книге ордеров. Вы по существу снижаете ликвидность. В случае «maker» вы добавляете ликвидность в книге ордеров, размещая лимитный ордер, который имеет разницу с текущей ценой. Это будет лимит на покупку ниже текущей цены или лимит на продажу выше текущей цены.

При использовании бессрочных свопов, каждые 8 часов между «short» и «long» игроками происходит funding — вам платят деньги или же вам придется заплатить. Если вы играете в «короткую», а большинство трейдеров при этом в «лонге» — тогда платят вам. Если же вы в «лонге» как и большинство, тогда платите вы.

Для Bitcoin (XBT) установлены следующие комиссии:

• Плата «мейкера» (скидка): -0.0250 %
• Плата «тейкера»: 0.0750 %
• Плата за расчет: 0.0500 %

И для всех других монет:

• Плата «мейкера» (скидка): -0.0500 %
• Плата «тейкера»: 0.25 %
• Плата за расчет: 0 %

Регистрация на бирже BitMEX

Прежде чем вы сможете начать торговать на платформе, вы должны зарегистрироваться в BitMEX. Процесс регистрации является простым: необходимо лишь подтвердить регистрацию с помощью электронной почты.

До сих пор BitMEX не требовал прохождения правил KYC от трейдеров, поэтому можно оставаться анонимным. Однако вы должны указать действующий адрес электронной почты, он понадобится, чтобы подтвердить учетную запись, произвести пополнение и для других действий.

Также важно отметить, что BitMEX запрещает торговлю трейдерам с американским гражданством. Это связано с тем, что BitMEX не имеет лицензию CFTC на предоставление фьючерсных продуктов.

Торговый интерфейс/терминал BitMEX

После того, как вы подтвердите свою электронную почту, и вернетесь на сайт, вы увидите как выглядит торговая платформа BitMEX. Список всех доступных инструментов, отображен в верхней части платформы.

Как только вы выберете конкретный инструмент, он откроется на графике, все графики предоставлены сервисом TradingView. Помимо графика, доступны следующие виджеты: книга ордеров, последние сделки, глубина рынка и позиции, что часто встречается у большинства криптовалютных бирж.

Отличается форма заказа. Она позволяет выбирать желаемые характеристики плеча. Эта форма была разработана специально для трейдеров.

Вы можете перемещать виджеты, изменять их размер, устанавливать так, как вам будет удобно. Вы также можете развернуть чарт на весь экран и использовать все инструменты и индикаторы, доступные на TradingView.

В самом низу экрана располагается виджет позиций, которые у вас есть. Если у вас есть лимитный ордер, который еще не исполнился, вы можете отменить его или выполнить по рыночной цене одним кликом.

Макет, установленный по умолчанию, обладает высоким функционалом, но вы наверняка еще больше удивитесь, когда узнаете, что есть более продвинутая версия торговой платформы. Ее можно выбрать в настройках учетной записи, но она рекомендуется только для самых опытных трейдеров.

BitMEX очень хорош с точки зрения стабильности и мощности торговой платформы, так как использует программное обеспечение, применяемое на Уолл-стрит высокоактивными торговыми фирмами. Она написан на «kdb +».

Чтобы понимать, насколько быстр механизм торговли достаточно сказать, что «kdb +» имеет пропускную способность до 1 000 000 сделок в секунду!!!

Типы ордеров на бирже BitMEX

Одной из интересных и полезных разработок биржи BitMEX является удобный инструмент – автоматический калькулятор, с помощью которого можно определить прибыль / убыток, учитывая уровни позиции входа и выхода, которым полезно пользоваться перед входом в позицию.

Используемые типы ордеров на бирже:

• Лимитные ордера – это тип ордеров, который устанавливается ниже/выше рыночной цены на покупку или продажу, соответственно. Например, рыночная цена 8787$ и Вы хотите войти в покупку XBT. Графа количество – это количество контрактов, которые Вы хотите купить/продать.
• Рыночный ордер. Например, вы хотите на 100% быть уверенными, что поезд без вас не «уедет». В этом случае есть рыночный тип ордеров. Смысл его такой же, как и лимитного ордера. Разница только в том вы входите по текущей(!) рыночной цене в покупку/лонг или продажу/шорт.
• Тейк-профит — это ордер, который является противоположным к вашей текущей позиции. Например, вы открыли 10 контрактов на покупку по цене 8700$. Чтобы забрать прибыль, вам необходимо совершить обратную операцию – продать/шорт.
• Стоп ордер – это ордер, который автоматически закроет вашу открытую позицию в небольшой убыток, который вы позволяете себе потерять в соответствии с вашей стратегией торговли.
• Лимитный стоп ордер — это такой же стоп ордер, но с одним отличием. В нем есть три графы: количество, лимитная цена и цена стопа. Как он работает: задаете 10 контрактов, лимитная цена 8900$, а цена стопа 8905$. Когда рыночная цена дойдет до 8905$ выставится лимитный ордер на покупку 10 контрактов по 8900$. Минус такого стопа – если цена резко пойдет на 9000$ или выше, а у вас был ордер на продажу – можете не дождаться отработки стопа и получите минус больше того, что планировали в соответствии с вашей стратегией торговли.
• Скользящий стоп (еще его называют трейлинг стоп). Это такой же тип рыночного стопа, но с одним плюсом. К примеру, вы считаете, что цена пойдет плавно на 9500$ и не хотите терять этот профит по пути движения. А текущая рыночная 8793,5$. Открываете позицию по рыночному ордеру (купить) или лимитному чуть ниже рыночной (ждете исполнения) и включаете скользящий стоп. В скользящем стопе задаете количество контрактов и отступ (допустим 150$), с которым ордер (автоматически) будет «ехать» за рыночной ценой вверх.

Безопасность BitMEX

В плане безопастности биржа стабильно также в топе! Тут до сих пор, за всю историю BitMEX не было проведено ни одной успешной хакерской атаки. Связано это как мы указывали выше с самыми передовыми методами обеспечения безопасности на бирже.

Используемые кошельки

BitMEX использует кошельки с мультиподписями как для клиентских счетов, так и для собственных. Средства биржи хранятся на холодных кошельках. Биржа гарантирует, что даже при атаке на серверы ресурса, злоумышленники не смогут получить доступ ко всем ключам, которые управляют выводом средств. Следовательно, деньги не могут быть похищены. Это говорит о высокой степени безопасности и защиты денег, хранящихся в кошельках.

Для обеспечения личной безопасности есть возможность подключения двухфакторной аутентификация. Обрабатываемые вручную выводы средств являются дополнительным фактором безопасности, в случае если ваша учетная запись будет скомпрометирована, это сыграет решающую роль в сохранности средств.

Серверная инфраструктура защищена веб-службами Amazon.

Кроме того для тех трейдеров, которые осторожно относятся к своей электронной почте, BitMEX предлагает возможность PGP-шифрования автоматических электронных писем. Чтобы включить эту функцию, необходимо перейти в настройки учетной записи и вписать свой открытый ключ PGP в форму. Как только это будет сделано, все письма, поступающие от support@BitMEX.com, будут зашифрованы.

Депозит и вывод средств на BitMEX

Как уже упоминалось ранее, торговля на BitMEX происходит только с криптовалютами. Пополнение и вывод в фиатных валютах не поддерживаются платформой. Следовательно, вам нужно будет отправить Bitcoin на свой счет, если вы хотите пополнить депозит.

При этом следует упомянуть об еще одной уникальности биржи — это отсутсвие комиссии не только за пополнение и но и за вывод средств!!!

Минимальный размер депозита — 0,001BTC, и нет ограничений на снятие средств. Если вы хотите вывести средства с BitMEX, то необходимо выбрать вкладку «Wallet», а затем выбрать сумму и адрес кошелька.

Пополнение депозита автоматизировано, в то время как вывод средств осуществляется вручную. Хотя это немного замедляет процесс, однако это лучший вариант с точки зрения безопасности, поскольку он дает участникам команды платформы время для выявления подозрительных выводов.

Клиентская поддержка

По сравнению с некоторыми другими криптовалютными биржами поддержка тут также находится на самом высоком уровне. Имеется круглосуточная поддержка посредством электронных писем, тикеты, а также каналы в социальных сетях: Reddit и Twitter. И отзывы трейдеров говорят о том, что ответ поддержки занимает в среднем не более часа.

Также на BitMEX предоставлена огромная база знаний и общих вопросов. В ней легко ориентироваться и там можно найти ответы на многие вопросы, касаемо работы с платформой.

Минусы платформы BitMEX

После такого количества преимуществ следует упомянуть и некоторые недостатки. Прежде всего это довольно сложный интерфейс, особенно для тех трейдеров которые не имеют опыт использования передовых FX и торговых платформ.

Во-вторых, BitMEX до сих пор не реализовал возможность трейдинга через мобильные приложения. Трейдинг с помощью мобильных приложений дает возможность постоянно контролировать свои позиции. Конечно, разработка мобильных приложений для платформы BitMEX будет большим подвигом, так как платформа имеет огромный функционал.

Следующим недостатком, конечно же, является тот факт, что BitMEX закрыт для американских трейдеров. Однако, учитывая, что платформа не обязывает предоставлять идентифицирующую информацию, то можно легко подключиться к ней использую дополнительные сервисы (прокси, VPN). Наверняка, подобным образом поступили множество американских трейдеров. Стоит отметить, что это противоречит условиям BitMEX и это в дальнейшем может привести лишь к новым проблемам.

Заключение

Совершенно понятно, что BitMEX — это наиболее продвинутая торговая платформа из всех присутсвующих на крипторынке в настоящее время, которая подходит далеко не для всех. Торгуя на BitMEX вы торгуете очень волатильными активами с плечами, которые могут достигать стократного значения! Это явно не самый лучший тип торговли для малоопытных трейдеров.

Также важным моментом является то, что на платформе не происходит покупка базового актива. Соответственно это не та платформа, которую следует использовать для стратегий вида «buy and hold».

Учитывая вышеизложенное для тех трейдеров, которые хорошо знакомы с маржинальной торговлей и инструментами техническогои анализа, BitMEX является одним из лучших вариантов при выборе платформы, поддерживающей маржинальную торговлю.

Ключевые преимущества BitMEX: повышенная безопасность, отзывчивая команда поддержки клиентов и механизм торговли, который почти не имеет себе равных. Если вы собираетесь использовать BitMEX, убедитесь, что вы осознаете все возможные риски, связанные с маржинальной торговлей, и, конечно же, никогда не рискуйте больше, чем можете себе позволить потерять